Corpus Viewer
Root / 中國漢文 / raw / 清朝 / 原富 / 原富__juan_23.txt
以所積貸人而課其息，此貸者之母財也。貣貸必有期，期熟，其財復於貸者，而視期長短課子錢焉，此舉債之常法也。貣者用此以爲母財可也，用此以爲支費可也。以爲母財，則所養者生利之功，故其費可復，且有後利，其償債也責之原財，不他仰也。以爲支費，則所養者多不生利之功，而奪生利者之食，故其費不可復，而償債也必仰於他財，其原財則銷而無餘矣。
夫稱貸之事，爲母財，爲支費，固皆有之，然而爲母者其常，不爲母者其偶也。仰支費於貣財，其勢不可久，而貸者常至於悔，於兩家莫利也，故其事難常。
以產爲質，則雖貣財不爲母，而人猶樂貸之。然以產質財者，不必盡以爲支費也，使其費之，則費先於貣。鄉邑舊家，其家室口體之需半由賒貰，索債者亟，則質貣以了之。故其所貣者，所以復市肆工賈之母財，而益之以利也。求於其租入而不足，而後爲此耳。
所貣貸取與者，泉幣也，或金銀焉，或鈔券焉，而指其實則貣者之所取，貸者之所予皆非泉幣也，其泉幣所當之物耳。彼貣之以爲支費乎？則所易以卽享卽用之貨物也。彼貣之以爲母財乎？則生利之功所資之物材器用與餼廩也。是故以財貸人者，畀之以御物之權，取己所得役之物力以與人也。
所以云，貣貸者泉幣而非泉幣，必爲所當之貨物者。非故爲此無用之別異也，言國財力，不如是將不明。蓋一國之內，相貣貸以錢鈔，而錢鈔者不過相轉之器耳，而其中可轉之物力不得以錢鈔之數限也，錢鈔一而物或百十焉。何以明之？甲乙丙三人爲貸者，辛壬癸三人爲貣者，始也甲以千金貸辛，辛用之以購千金之貨於乙，乙無所用是財也，以之貸壬，壬用之以購千金之貨於丙，丙又以貸癸，癸又以購貨如所值焉。夫如是之爲，同此千金之錢若鈔，數日之頃以爲貸者三，以購貨者三。每皆千金之數，甲乙丙之所畀者，御千金之物權也，辛壬癸之所受者，千金之物值也，所用以轉此權者一也，而所轉之物三之。甲乙丙之財常復以息，辛壬癸之經營各有贏利。且此不限於三而止也，雖三十三百可也，而所爲千金者則猶故物也。是以知一國之物力其可斥以貸人者，視歲殖之所出，與主者所不欲自事者，而所以通之財，爲無與矣。以其無與，故不得準之以論母財之盈虛也。且其所出息錢，亦與農工商之贏利異。息者，所以得權之資也；贏利者，自用母財，勞而後獲者也。
故以母財貸人者，與畫其歲殖之一分以借人者無以異。其爲此也必有期，當期，貣者歲有所納，是謂之息。及其期盡，貣者之復如所貸者，是謂還母。若還母，若納息之二事也，世皆以金銀楮幣爲之，故習而不察，不知二物之殊。苟諦其實，則母息二者之所當固大異也。
國之歲殖，必有大分以復母財。惟母財之待復者愈多，其國中之息率乃愈大。富民之歲費，責出於所有之母財，又不願自役其財以自求其贏利，國饒如是之財者，而後齎貣易而息率輕。
國富積多，願貸者衆，則息錢世輕。此如物矣，供者日多，求者無變，則其價漸廉，然尙有他故。母財日廣，則贏率日微。有母財者，求善業而用之難，難故其勢競，競則相排，排之之道在售賤而買貴。所售者馭物之權也，所買者生利之功也。夫如是，則息日廉而庸日增。息廉者始於贏薄，庸增者始於母多，此富國勞民之所以日休也。
往者洛克、羅約翰、孟德斯鳩及他數公，皆謂自西印度礦產日闢，世之金銀驟多。多故賤，賤故其息率降微。此其說初若甚當，然乃大謬。休蒙大闢駮之，宜矣，若無待不佞贅言者。然有簡而易明之說，使數公明此，不至墜雲霧矣。
〈
案：息亦以金銀爲之，此眼前理，不審洛克諸人之何以誤，宜其蒙後人排擊也。
〉
美礦未開之前，貸百歲十，歐洲息率大致如此。旣開之後，則歲息降爲六分、五分、四分至於三分者有之。今設銀值之降與此比例，譬如歲息由十降五，其國以銀購貨，前得一者，今亦半之，此不必事勢之誠然，特以借喻，以見銀值之高下與息率微鉅絕不相關已耳。其國銀值旣以減半，則今之百不過前之五十，今之十鎊不過抵前五鎊。如此，則無論銀值因何而賤，其母之賤如是，而其子之賤亦如是也。大小固異，比例則同。故使息率同前，無論銀值之如何不同，則其母子相待之數終無有異。而息率稍變，則母子相待者因之亦變。今之百鎊僅抵前之五十，則今之五鎊僅抵古之二鎊十先令，明矣。故息率之變由十至五，而銀值之減亦半於前，則今以百磅得五鎊之息者，猶古以五十鎊行二鎊十先令之息也。如此，則與百之得五，所謂名實未虧者也。
大抵國中之三品驟進，而物產如初，則三品必緣以減值。然其效不見於三品之賤，而見於百物之貴。名貴，實則同也。其物之易錢雖多，而其馭功養人之量必同乎昔。故其國之易中雖若加多，而其國之母財未或增減。且其所當同而名數衆，則交易之事轉以贅重，未見其益，反不便矣。國中所以養生利之功之母財如故，物價工庸雖貴，而出以易物之所得亦與舊均。二者以金銀之多寡言，故實同而名或進，至於贏利，以比例言，則名實舉不異前矣。贏利者，子錢之所從出也，贏率無變，故息率亦無變。
反是，則物產加多而泉幣如故者，可以見矣。不僅三品之值進也，將亦有他效焉。母財之數，名同而實多，其名價無殊，而馭功致物之權則進。母財旣多，工市自廣，故其庸雖或見少而實增，而贏率則日退，贏率旣退，則息率必與俱微矣。統前後觀之，息率進退之情如此，夫豈如前數公之所論礦產大出而息率遂微也哉？
有國焉，以貸財取息爲不義，則制爲律令以禁之。然而得人財而用者，其勢將有所生，則其分利於主人，亦物理人情之至正。是以其法雖立，而常不行，且事反所期，而息率爲之加大。蓋方其未立禁例也，通財取息之家爲所當爲，無懷刑之慮，及其禁之，則爲犯憲而其身有刑。夫犯憲有刑，人情所至不願也，則欲貣其財者，其利必加優，而後其財可得以貣也。此以計學之理言之，則常息之外，加以保險者也。息未嘗加，所加者乃保險費耳。
有國焉，不禁貸財取息，而禁過重之息，名過重之息爲剝利，犯剝利者有刑。此禁爲愈於前，然其所限之息率分數，宜大於市中通行最輕者，乃可行也。夫同爲稱貸，而息則此重彼輕者，其相任之情異耳。故償最信者息最輕，使律爲之限制，欲一切取最輕者，抑猶不及，則其敝與全禁取息無以異也。貸者之所取必準時酌勢，不肯劣於所應得者，而貣者於此之外又必保險焉。法愈重，則其所謂保險之費愈多。又使一切用最輕之息率，則謹愿之民將被其殃。愿者畏法，而力又不能出穩質，則其勢且折入於剝利之家。英國貸財，常息國債歲百三，私家相貣貸，有穩質者，率歲四分若四分五釐，使律定五分爲通行息，庶乎近之。
國家之制通行息率也，宜略過於市中之最輕者，而不宜遠過。假如今日吾英息率，議院定之爲歲八分或歲百十，則國中母財將歸於輕銳喜功之人。蓋惟此曹而後舉重息而不恤也，謹審持重之人，計獲圖全而後舉債，必不與輕銳者競也。然而成事謹審持重者居什七八，而僨事輕銳喜功者亦什七八，以制重息之故，輕銳者之舉貣易，持重者之舉貣難，則國財之不復者亦什七八矣。使制息略過最輕之率，則有財之家將擇謹審持重者而貸之。輕銳者之事疑，故爲之者少，持重者之事信，故爲之者多，則息輕重雖殊，究之所得亦正等耳，而國財少失多復，則民生之大利也。
〈
案：後人謂斯密氏此節爲贅言，蓋國家之所制息者，防剝利也。故爲之制輕，則有前者之事驗，至於制爲重率，無所效矣。夫有財者以之貸人，不以制息甚重之故也，所留意者債之必復否耳。凡民之貣貸，以息重輕皆有其所以然之故，大抵成於時勢，而非民所能爲。爲國者所宜，一任自然，乃無流弊，卽欲補救，亦當討本清源而後有益，徒制末流，鮮不病也。中國雖禁盤剝，然其律若虛懸不用。英與法德美諸邦，輓近乃廢，夫亦知其無益爾。
〉
國中行息有率，爲上者欲以法使之更輕，必不能也。往者，法國當一千七百六十六年，息率最小者五分，而著令不得過四，一時莫有行者。有貣貸皆五分以上，而爲之多立名目，以與法相遁，又何益乎？國中地價高下，與稱貸之息率重輕相表裏。所以然者，人有餘財而求歲有所入，則踟蹰審擇於二者之間：買田宅乎？抑舉以貸人取利息乎？田宅安而可恃，且有地者人情所重，故租入雖稍微猶樂爲之，而地價漸以高。然使所差過鉅，財息甚優而地租甚微，則人爭出貸，而地價漸降。大抵財息什一之時，地價常法十年十二年而復。使財息日薄，降至百四五者，地價亦進貴，三十年二十五年乃復也。英與法相比，法之財息重於英，而英之地價大於法。英人售地之價大率三十年復，法則二十年復，乃得售也。
〈
案：世界降而愈通，則生業息利之事，其不齊者日寡。民所擇者，在各適其才地而已，外是無所擇也。然而業終以有地爲貴者，其故有二：一曰地日降貴。此或由智巧之進，所收日多，抑生齒之繁，曠者日寡；二曰有地之榮。同居一國之中，有地籍者其聲氣權力常大於無地籍者。然以地業變轉之遲而難，故逐利者或不喜，而究之前之二便，以敵後之一不便有餘，則地利常優於他業。爲子孫計，莫此長矣。
〉